Россияне стали брать новый микрокредит для погашения старого

Сложности с возвратом долга подталкивают россиян часто брать новые микрозаймы на погашение старых. По данным Центробанка, рынок микрокредитования снова стал расти после спада в начале года. Для заемщиков это плохой путь, потому что он ведет людей к долговой яме, предупреждают эксперты.

Согласно опубликованной отчетности ЦБ, теперь почти каждый второй заемщик после погашения микрозайма тут же снова берет деньги в микрофинансовой организации (МФО). Это означает, что на самом деле люди не могут погасить свои долги. Наоборот, в 20% случаев сумма их долга только увеличивалась. В результате задолженность нарастает как снежный ком.

Хотя по закону максимальная переплата вместе с процентами, комиссиями, неустойками и платежами за дополнительные услуги, включая страхование жизни и здоровья заемщика, не может быть в 1,3 раза больше первоначальной суммы займа, такие ограничения действуют только в рамках одного договора. Когда должник оформляет новый заем на погашение старого, кредитор рассчитывает лимиты уже для другой суммы, которая часто оказывается больше прежнего долга.

Всего МФО во втором квартале 2025 года выдали россиянам в долг 533 млрд рублей, это на 7% больше, чем в начале года. К концу июня россияне были должны МФО 739 млрд рублей. Доля выдач бизнесу осталась относительно небольшой (40 млрд рублей), но показала бурный рост на 23% за квартал. Остальные сотни миллиардов - выдачи физическим лицам.

"Уровень одобрения заявок несколько снизился по сравнению с прошлым годом как в розничном, так и в бизнес-сегментах, что говорит о постепенном переходе МФО к более осторожной кредитной политике", - отмечают в Центробанке.

Тем не менее очень сильно - втрое - выросла выдача самых дорогих для заемщика микрокредитов с показателем полной стоимости (ПСК) в диапазоне от 100% до 150%. Причиной стало завершение действия моратория на ограничение ПСК, действовавшего в первом квартале 2025 года, и возвращение ставок к среднерыночному уровню. Выдача займов с ПСК менее 100% годовых выросла по отношению к предыдущему кварталу только на 12,5%.

Рост рынка микрокредитования привлекает внимание Центробанка, поскольку регулятор стремится не допустить появления большого числа чрезмерно закредитованных заемщиков, прокомментировала данные ЦБ доцент кафедры финансов устойчивого развития РЭУ им. Г.В. Плеханова Мария Ермилова.

"Сложности с возвратом долгов у части населения могут привести к тому, что некоторые россияне будут брать новые кредиты для погашения старых. Такая практика известна как "долговая спираль". Она возникает, когда заемщик не может погасить предыдущий кредит вовремя и вынужден обращаться за новым кредитом для покрытия текущих обязательств", - рассказала она.

Ранее отсутствие в России строгих мер контроля над количеством выданных кредитов одному лицу способствовало росту числа заемщиков с большим количеством кредитных договоров. Однако в последнее время регулирование микрофинансовых организаций постепенно ужесточается, хотя введение новых норм и требует времени.

"Центробанк периодически вводит меры для ограничения рисков на рынке микрокредитования, такие как ограничение максимальной ставки и переплаты. Однако эффективность этих мер зависит от множества факторов, включая соблюдение нормативных актов самими организациями и поведение самих потребителей. Заемщики, попадающие в ситуацию многократного кредитования, рискуют оказаться в "долговой ловушке". Юридически такое положение может привести к серьезным последствиям, таким как судебные разбирательства, арест имущества и ухудшение кредитной истории", - предупредила Ермилова.

Микрофинансовые организации зачастую продолжают выдавать кредиты даже при большом риске невозврата из-за еще высокой доходности. Зачастую доходность таких кредитов или займов такова, что приносит МФО прибыль даже при значительной доле неплательщиков. А те организации, что выдают деньги по более щадящим ставкам, вынуждены тратить время и силы на проверку платежеспособности клиентов.

Рынок микрозаймов растет в основном за счет выдач банковских МФО и тех, что обслуживают клиентов маркетплейсов, уверен генеральный директор МФК "Займер" Роман Макаров. По его словам, рост этого рынка практически не связан с перекредитованием хронических должников, хотя этим и грешат отдельные организации.

"Наши исследования показывают, что всего 4,5% клиентов оформляют займы для того, чтобы закрыть текущие долги перед банками, другими МФО или близкими. Но искусственное наращивание задолженности всегда плохо влияет на возвратность. Адекватные кредиторы не выдают деньги человеку с десятками уже открытых займов. Логично предположить, что эти деньги с большой долей вероятности уже не вернутся никогда. Множественные займы у клиентов появляются по разным причинам. Во-первых, получатель их может, например, изначально запланировать дефолт и вскоре объявить себя банкротом. Во-вторых, много займов оформляют те, кто не может взять относительно крупный кредит в банке и добирает нужную сумму микрозаймами. А в-третьих, это могут быть импульсивные люди, живущие одним днем: они не задумываются о том, как будут отдавать деньги", - перечислил он.

Из-за установленных в России ограничений максимальная переплата по займам не может превышать 130% начислений к телу основного долга, напомнил он. "С учетом предельно допустимой ставки по займу 0,8% в день заемщик достигает 130-процентной переплаты на 163-й день. В этот момент начисления по займу должны прекратиться.

Однако отдельные кредиторы предлагают своему заемщику оформить новый заем на всю невыплаченную сумму, чтобы "обнулить счетчик" по старому долгу и начать начислять проценты заново - теперь уже на гораздо большую сумму", - объяснил Роман Макаров.

По подсчетам Центробанка, около трети всех выдаваемых МФО займов входят в такие цепочки, и их необходимо разрывать, пока не стало слишком поздно.

"Именно для этого сейчас вводят период охлаждения, запрет новаций займов, ограничение числа займов в одни руки и так далее. Ожидаемый результат пресечения недобросовестных практик - снижение закредитованности населения. Однако тут есть тонкий момент: от таких нововведений страдает интерес и честных компаний - в части скорости обслуживания, сохранения постоянных клиентов, и не только. Есть ущерб и заемщикам: под запрет новаций может попасть такой полезный продукт, как рефинансирование - когда несколько долгов с высокими ставками сводят в один, но с низкой ставкой", - указал Роман Макаров.

К несчастью, далеко не все МФО умеют добиваться высокой эффективности бизнеса без нарушений прав и интересов своих клиентов. Снижение процентной ставки, ограничение предела начислений и прочие регуляторные действия сокращают маржинальность кредитования, в то время как затраты кредиторов на фоне роста требований к их работе только растут. Поэтому отдельные компании ищут варианты, как сохранить бизнес на плаву.